單根陽K線與陰K線入門到精通
銅牛網先生
目錄：
一、大陽線、大陰線;
二、小陽線、小陰線;
三、光頭光腳陽線、光頭光腳陰線;
四、光頭陽線、光頭陰線;
五、光腳陽線、光腳陰線
一、大陽線、大陰線;
二、小陽線、小陰線;
三、光頭光腳陽線、光頭光腳陰線;
四、光頭陽線、光頭陰線;
五、光腳陽線、光腳陰線
一、大陽線、大陰線
1．大陽線
（1）大陽線的概念。所謂大陽線，通常指漲幅在5％以上的K線，表示多頭戰勝空頭，獲得壓倒性優勢，后市繼續上漲可能性很大（圖1-4）。其實，大陽線就是一根具有低開高收格局的陽線，這個名稱就有向好的意味。大陽線俗稱大紅燭，象征著股票閃閃發光，照耀著上升的道路。可以說股市中沒有人不喜歡大陽線，它也是投資者追進的信號之一。
圖1-4 大陽線
（2）大陽線的特征。概括來講，大陽線的特征如下所述：
①陽線實體相對較長，可有上下影線。
②大陽線的力度大小，與其實體長短成正比。也就是說，陽線實體越長，上漲力量越強，反之，上漲力量越小。
③在漲停板制度下，最大的日陽線實體可達昨日收盤價的20％，即以跌停板開盤，漲停板收盤。
（3）大陽線的應用分析。一般而言，大陽線意味著多頭勢如破竹，后市看漲。實際上，大陽線之所以具備指明趨勢的意義，是因為大陽線開盤價與收盤價相差太大，且日內分時波動呈大漲小回的方式將空方完全壓倒，其強烈上漲的態勢，對投資者的心理造成很大的影響。這種心理影響包括兩個方面：做空者見大勢已去很可能加入多頭陣營，而原本看空并未買入者在強烈的上漲行情下也放心買進，致使空頭幾乎偃旗息鼓，在隨后行情里，幾乎都由多頭表演。通常來講，大陽線在實戰中的應用可以歸納為下面幾點：
①如果股價剛開始上漲時出現大陽線，則表明股票有加速上揚的意味，投資者可買入。
②如果大陽線出現在股價上漲途中，則表明股價可能繼續上漲，投資者可繼續做多。
③如果大陽線出現在股價連續上漲過程中，則表明是股價見頂信號，投資者此時應考慮出貨。
④如果在連續下跌過程中出現大陽線，反映了多方不甘心失敗，發起了反攻，股價可能見底回升，此時投資者可逢低適量買入。
（4）大陽線后的走勢分析。在實際操作中，投資者可以嘗試從以下幾點入手：
①當大盤走勢處于強勢，拉大陽線的個股又在低位運行時，考慮到此時主力做多意愿強烈，因此，無論大陽線后的走勢是強勢還是一般、偏弱，都要以看多、做多為主。
②當大盤走勢處于弱勢，或拉大陽線的個股在高位運行時，考慮到此時主力做多意愿不強，因此，即使大陽線后的走勢表現為強勢，也要謹慎對待，切不可重倉持有。
③如果個股拉大陽線后，其走勢表現為偏弱，則以減倉為主，并做好隨時撤退的準備。
（5）大陽線的陷阱分析。一般而言，在上升趨勢的初期或中期，特別是突破關鍵位置的時候，出現大陽線表示多頭開始發動攻擊，股價后市繼續上漲的可能性很大。但是如果股價已經高高在上，出現大陽線則預示著做多動能日漸耗盡，也有可能是多頭在故意大幅拉高股價，造成強勢上攻的假象，誘惑投資者接盤。如果在高位巨量收出大陽線，這種大陽線成為誘多陷阱的可能性就更大，投資者應區別對待。
舉例來講，2010年2月28日中國化學，漲幅將近6％，但是之后接連三天陰線，隨后股價橫盤整理，之后出現五連陰（圖1-5）。
圖1-5 中國化學
在實戰中，投資者如果想準確識別大陽線是上漲信號還是陷阱，需要對以下幾點予以關注：第一，認清股價位置，準確識別大趨勢。第二，分析成交量。一般來講，大陽線的出現配合著成交量的放大，那么基本不用懷疑。然而，如果成交量縮減，那么可能是主力刻意拉高誘惑投資者介入接盤。需要指出的是，股市中存在著一些高度控盤的股票，不需要多大量就可以隨意拉升股票，這另當別論。第三，后市走勢的確認。如果大陽線后立刻一根大陰線把股價打回原形，意味著大陽線是陷阱的概率比較高，投資者需要及時止損，離場觀望。如果后市股價站穩在大陽線的收盤價之上，這說明此處多頭勢力強大，形成較強支撐，投資者可放心持有。
2．大陰線
（1）大陰線的概念。一般而言，如果股價當日的跌幅大于5％，就可以確定此K線為大陰線，但有時也把跌幅超過3.6％以上的K線稱為大陰線（圖1-6）。大陰線又稱為長陰線。
（2）大陰線的特征。概括來講，大陰線的特征可以歸納如下：
①當天幾乎以最高價開盤，最低價收盤，它表示多方在空方打擊下節節敗退，毫無招架之力。
②我國股市在實行漲跌停板制度下，最大的日陰線實體可達前日收盤價的20％，即以漲停板開盤，跌停板收盤。
圖1-6 大陰線
③大陰線的力度大小與其實體長短成正比，即陰線實體越長，下跌力度越大，反之，則下跌力度越小。
（3）大陰線的分類。通常情況下，大陰線可以分為以下幾個類別：
①頂部大陰線。這是主力資金出貨的結果，通常發生在大盤或個股牛市的末期，同時不一定伴隨著成交量的放大，換言之，下跌是不需要成交量配合的（圖1-7）。當“頂部大陰線”出現之后應該立即清倉，因為盡管主力出貨不是一蹴而就的，一路壓低出貨也是小概率事件，但投資者最好不要對所謂的“反抽”抱有幻想，因為它可能發生也可能不發生，是否發生完全取決于主力的意志。如果均線系統已經由多頭排列扭轉為空頭排列，甚至再出現一根“突破大陰線”，此時一定要堅決離場。“絕頂獨陰線”或“超漲陰包陽”是常見的頂部大陰線。
②突破大陰線。這種陰線往往都伴隨著跳空現象，基本上就是市場上所說的“標志性陰K線”（圖1-8）。
③加速大陰線。這種陰線一般發生在下降趨勢運行途中，既是對下降趨勢的推動，也是對下降趨勢的驗證（圖1-9）。
④底部大陰線。這種陰線在行情超跌時出現，也叫“最后大陰線”，它往往出現在跌勢漫長、跌幅巨大的下降趨勢之末尾加速期，實體長度至少為其之前的陰線的3～5倍，同時相對于均線存在超出經驗極限值的負乖離率。一般它不宜單獨作為判斷底部的依據，最好有下一根K線的確認。
圖1-7 頂部大陰線
圖1-8 突破大陰線
⑤橫盤大陰線。這種陰線的出現比較少見，就是行情處于無趨勢橫向盤整狀態，但期間發生的K線組合卻是大陰線、大陽線交替，這是毫無意義的隨機漫步，還是主力在刻意地建倉，抑或大規模出貨，都需要投資者結合K線的位置和該品種的基本面情況具體分析。
圖1-9 加速大陰線
⑥反叛大陰線。這種陰線是指行情正式暴漲之前空頭的最后反撲，或上升趨勢運行途中突然出現的大陰線。通常這樣的大陰線會被一口口吃掉，如果發生的同時伴隨著巨大的成交量，往往是對上升趨勢結束的一個預警，提示頭部就在前面不遠處（圖1-10）。
圖1-10 反叛大陰線
（4）大陰線的應用分析。在實際操作中，出現大陰線時不能這樣武斷地下結論，不能把所有的大陰線都看做是后市向淡的信號。也就是說，并非一見到大陰線，就認為股價要下跌，有時大陰線出現之后，卻不跌反漲。對于投資者而言，在判斷出現大陰線后的走勢時，可以從以下幾方面入手：
大陰線出現在漲勢之后，尤其是股價經歷了較大的漲幅之后，預示著股價將要回調或者正在做頭部。如果股價就此由升轉跌，這根大陰線就是導火索，其強大的殺傷作用將令多方不寒而栗。對于投資者而言，此時最好的操作策略就是離場觀望。如圖1-11所示，即為大陰線確定頂部的情況。
圖1-11 大陰線確定頂部
①大陰線在漲勢中出現，不過在它之前已經拉了一根十字線。這根十字線暗示這輪升勢已到了盡頭，后面出現的大陰線只不過是對這輪行情結束的進一步確認而已，股價由升轉跌即將開始。此時，投資者就要實施減倉計劃或做離場準備。
②大陰線是在跌勢中出現。投資者見此大陰線，還是離遠一點較好，不要輕易參與操作。
③大陰線在跌勢后期出現。如果大陰線出現在較大跌幅之后，預示著做空能量已經釋放得差不多了，根據物極必反的道理，這時短線投資者要考慮做多，逢低買進一些股票。事實上，雖然不能在連續下跌情況下出現一根大陰線后，就判斷行情會逆轉，但投資者至少應該看到跌勢已到末期，這時再繼續做空，賣出股票是不理智的。相反，投資者應該結合其他技術指標，分析一下股價是否見底，考慮如何買進一些股票。
備注：
需要強調的是，雖然大陽線是股價上漲的信號，但并非只要它出現，股價后期就一定上漲。大陽線出現在不同的行情中，其后期走勢各不相同，投資者應結合具體情況具體分析。同理，雖然大陰線是股價下跌的信號，但并非只要它出現，股價后期就一定下跌。大陰線出現在不同的行情中，其后期趨勢也各不相同，投資者需要結合具體情況具體分析。
二、小陽線、小陰線
1．小陽線
（1）小陽線的概念。所謂小陽線，指陽線實體較短，帶有短上下影線的K線。而且，上下影線可以有不同的變化，如上長下短，上短下長等。小陽線的圖形如圖1-12所示。
（2）小陽線的分類。在K線圖上，根據小陽線的上下影線的長短，小陽線可以分為三種類別，不同的類別的含義略有不同，投資者在進行技術分析的時候，需要認真把握這些細微的差別。
①上下影線都比較短的小陽線。這種小陽線的上下影線比較短，表示此時雖然有一定的拋壓，但多方的支撐也不示弱，雙方在尋找一種動態的平衡。
②上影線比較長的小陽線。這種陽線表示此時空方的拋壓依舊沉重，但是多方的支撐力度也不可忽視，需要密切關注雙方力量的變化情形。值得投資者注意的是，有時長長的上影線并不一定是真實的拋壓，主力為了制造某種氣氛或者掩飾自己的某種企圖，往往會刻意畫圖，人為地控制股價的走勢，從而誤導投資者的判斷。
圖1-12 小陽線
③下影線比較長的小陽線。這種陽線表示此時多方的支撐是十分明顯的，雖然實體并不長，然而長長的下影線已經預示主力將會有所行動。對于投資者來說，此時最好結合市場大趨勢進行分析。
（3）小陽線的應用分析。一般來講，小陽線的出現表示多空兩方的小型對抗，消化獲利盤和解套盤，趨勢一般仍會持續。當連續出現或次日出現成交量放大的陽線，投資者即可以跟進買入股票，股價必將有一段上漲行情。
在具體應用的時候，投資者需要把握以下幾點：
①轉勢之初，如果小陽線出現在底部并且成交量放大且呈現密集狀態時，投資者最好借回調，低位適時建倉。
②上升途中出現小陽線，若在回調中，獲利區籌碼仍然固守未動，此時是投資者介入的好時機。
③大幅上升行情末端，股價遠離底峰，攜量大陽之后若出現巨量小陽線，投資者應順勢而為，離場觀望。
④下跌行情末端，連續大陰之后若出現帶量小陽線，有見底的含義，可在第二日觀察是否延續上漲趨勢（圖1-13）。
圖1-13 底部密集小陽線
在實際操作中，小陽線在莊股運動中具有特別的意義。而且，在K線圖上，小陽線往往容易被人忽視，因此，投資者要特別注意對小陽線進行深入細致的研究，在細微處見功夫，方能獲得別人得不到的利潤。
2．小陰線
（1）小陰線的概念。所謂小陰線，是指開盤價與收盤價波動范圍較小，上下影線時有時無，若有也比較短。小陰線的圖形如圖1-14所示。
（2）小陰線的特征。一般情況下，小陰線的特征有以下幾點：
①小陰線在盤整行情中出現較多，也可在下跌和上漲行情中出現。
②多空雙方小心接觸，但空方略占上風，呈打壓態勢，但力度不大。
（3）小陰線的應用分析。通常，小陰線的出現說明行情不明朗，多空雙方小心接觸（圖1-15）。
圖1-14 小陰線
圖1-15 小陰線分析
備注：
單根小陰線研判意義不大，只是表明在多空的接觸中，空方略微占據上風，趨向仍不明朗。對于投資者而言，需要結合其他圖形或技術指標來研判后市。
三、光頭光腳陽線、光頭光腳陰線
1．光頭光腳陽線
（1）光頭光腳陽線的概念。所謂光頭光腳陽線是指K線的上下兩頭都沒有影線的長陽線實體，即最高價與收盤價相同，最低價與開盤價一樣。上下沒有影線，從開盤買方就積極進攻，中間也可能出現買方弱于賣方，但買方發揮最大力量，使價格上揚，直至收盤。這種類型的K線被認為是強勢的K線，光頭光腳陽線的圖形如圖1-16所示。
圖1-16 光頭光腳陽線
實際上，光頭光腳K線是一種強烈的上漲信號，表明多方已經牢固控制盤面，逐浪上攻，步步逼空，漲勢強烈。股價仍有進一步向上擴展空間的能力，如果K線實體越長，說明上漲動力越強。
（2）光頭光腳陽線的分類。一般來講，光頭光腳陽線可以分為以下兩種：
①光頭光腳大陽線。這種陽線經常出現在股價向上突破或高位拉升階段，表明多方占據絕對優勢，空方難以組織有效的抵抗，其后續K線有可能是跳空陽線或者高位十字星。
②光頭光腳小陽線。這種陽線經常在上漲初期、回調完畢或橫盤整理時出現，表示多方力量逐漸增強。
（3）光頭光腳陽線的應用分析。客觀來講，光頭光腳陽線通常可以成為牛市的繼續或熊市反轉的一部分。一般情況下，出現光頭光腳陽線這種K線，第二天的行情多數是會有一個慣性沖高的過程。
2．光頭光腳陰線
（1）光頭光腳陰線的概念。所謂光頭光腳陰線表示開盤價即成為全日最高價，而收盤價為全日最低價，上下沒有影線。光頭光腳陰線的圖形如圖1-17所示。
圖1-17 光頭光腳陰線
光頭光腳陰線是一種強烈的賣出信號，表明股價仍有進一步下跌的可能，如果K線實體越長，說明做空動力越強。
（2）光頭光腳陰線的分類。一般而言，光頭光腳陰線可以分為以下幾類：
①光頭光腳大陰線。光頭光腳大陰線表示從一開始，賣方就占絕對優勢，握有股票者不斷拋出，造成恐慌心理，市場呈一邊倒，價格始終下跌，最終以全日最低價收盤。
②光頭光腳小陰線。這種陰線經常出現在下跌初期、反彈結束或橫盤整理的行情中，表示空方逐漸占據優勢。
（3）光頭光腳陰線的應用分析。在實際操作中，光頭光腳陰線的出現，表明空方在一日交戰中最終占據了主導優勢，多方無力抵抗，股價的跌勢強烈，次日低開的可能性較大。如果在股價的高位區出現此圖形，投資者最好在最短的時間內將手中持有的股票拋光，盡可能先回避風險。
“上下兩頭都沒有影線”是個很嚴格的說法，上述內容中所說的沒有影線是指影線的長度相對于實體的長度來說很短。有時，如果影線很短也可以認為沒有影線。
備注：
光頭光腳的陽線和陰線也叫全禿K線，若全禿K線為大陽線或大陰線，則說明買賣雙方爭斗呈一邊倒的局面，買（賣）方占絕對優勢。由于收盤價是最接近下一個交易日的價位，它對判斷下一個交易日的價格運動有著相當的作用，全禿陽線（光頭光腳陽線）預示著下一交易日價格高攀的可能性很大；全禿陰線預示著下一交易日價格低走的可能性很大。
四、光頭陽線、光頭陰線
1．光頭陽線
（1）光頭陽線的概念。所謂光頭陽線，是指當天以最高價收盤的一種上漲K線形態。具體來講，最高價與收盤價相同，開盤后，賣氣較足，價格下跌。但在低價位上得到買方的支撐，賣方受挫，價格向上推過開盤價，一路上揚，直至收盤，收在最高價上。光頭陽線是有下影線而沒有上影線的陽線，光頭陽線的圖形如圖1-18所示：
（2）光頭陽線的分類。一般而言，光頭陽線有很多種，例如光頭小陽線、光頭大陽線以及長下影線光頭陽線等。事實上，光頭陽線的重點不在于大陽線還是小陽線，重點在于“光頭”，也就是說，重點在于它是以當日最高價收盤的。
（3）光頭陽線的應用分析。一般而言，光頭陽線這種K線形態說明多方力量由弱轉強，多方將空方的進攻擊退。這種K線要根據下影線與實體長度的比較進一步分析：
圖1-18 光頭陽線
①實體部分比下影線長，說明價位下跌不多，即受到買方支撐，價格上推。破了開盤價之后，還大幅度推進，買方實力很大。
②實體部分與下影線相等，說明買賣雙方交戰激烈，但大體上買方占主導地位，對買方有利。
③實體部分比下影線短，說明買賣雙方在低價位上發生激戰。遇買方支撐逐步將價位上推。上面實體部分較小，說明買方所占據的優勢不太大，如賣方次日全力反攻，則買方的實體很容易被攻占。
在實戰中，光頭陽線若出現在低價位區域，在分時走勢圖上表現為股價探底后逐浪走高且成交量同時放大，預示一輪上升行情的開始。如果出現在上升行情途中，表明后市繼續看好。
2．光頭陰線
（1）光頭陰線的概念。所謂光頭陰線是一種帶下影線的陰實體，開盤價是最高價。一開盤賣方力量就特別大，價位不斷下跌，但在低價位上遇到買方的支撐，后市可能會反彈。光頭陰線的圖形如圖1-19所示。
圖1-19 光頭陰線
（2）光頭陰線的應用分析。對于光頭陰線，投資者需要根據下影線與實體長度的比較做進一步分析。
①實體部分比影線長，表示賣壓比較大。一開盤，股價大幅度向下，在低點遇到買方抵抗，買方與賣方發生激戰。影線部分較短，說明買方把價位上推不多。從總體上看，賣方占了比較大的優勢。
②實體部分與影線同長，表示賣方把價位下壓后，買方的抵抗也在增加，但可以看出，賣方仍占優勢。
③實體部分比影線短，表示賣方把價位一路壓低，在低價位上，遇到買方頑強抵抗并組織反擊，逐漸把價位上推，最后雖以陰棒收盤，但可以看出賣方只占極少的優勢。后市買方很可能會全力反攻，把小陰實體全部吃掉。
在實際操作中，如果光頭陰線出現在下跌趨勢的中途和盤整末期跌勢的開始，均表示后市繼續下跌的可能性較大，操作上盡早賣出為佳；如果出現在上升趨勢中，要看短期多方的反攻力度，特別是在長期上漲之后的高價區，要提防股價趨勢的逆轉；如果出現于低價位區，說明抄低盤的介入使股價有反彈跡象，雖然短期內不會立即出現大幅上漲，但由于有買盤在低價位區介入，后市會有一定的上漲機會。
備注：
股票K線的光頭陽線和光頭陰線就是指沒有上影線的陽K線和陰K線，當開盤價與最高價相同或收盤價與最高價相同時，就會出現這種K線。光頭陽線和光頭陰線的實體部分與上影線的長短不同反映了買方與賣方力量對比不同。
五、光腳陽線、光腳陰線
1．光腳陽線
（1）光腳陽線的概念。所謂光腳陽線是指全天的最低價與開盤價相同，沒有下影線但可以帶有上影線的一種陽K線。具體來講，開盤價即成為全日最低價，開盤后，買方占據明顯優勢，股票價格不斷盤升，表示上升勢頭很強。在高價位處多空雙方有分歧，股價下跌，但最終仍以陽線報收。光腳陽線的圖形如圖1-20所示。
圖1-20 光腳陽線
（2）光腳陽線的應用分析。就光腳陽線而言，實體部分與上影線長短不同，買方與賣方力量對比不同，投資者需要具體對待。通常情況下，如果在低價位區域出現光腳陽線，且實體部分比上影線長，表明買方開始聚積上攻的能量。如果在高價位區域出現光腳陽線，且實體部分比上影線短，表明買方上攻的能量開始衰竭，賣方的能量不斷增強，行情有可能在此發生逆轉。
一般而言，光腳陽線表示上升勢頭很強，但在高價位處多空雙方有分歧，持倉需要謹慎。而且，光腳陽線屬于持續形態中的組成部分，一般不會出現大的趨勢反轉，但投資者要注意緊隨的幾個交易日出現的形態。
另外，需要強調的是，雖然光腳陽線的出現意味著股價趨勢向好，但也要看它所出現的位置。當出現在上漲行情初期或是上漲途中時，光腳陽線是一種看多做多的信號，但當股價有了較大的漲幅，尤其是在上漲后期出現快速拉升走勢后再出現光腳陽線，此時就要想到它是不是主力的騙線。騙線的目的當然是為了引誘投資者高位接盤，以便順利出貨。雖然有些個股高位出現光腳陽線后股價仍會繼續向上運行，但獲利風險卻在加大，因此，對于不擅短線操作的普通投資者來說應該進行回避，以免遭受損失。
2．光腳陰線
（1）光腳陰線的概念。所謂光腳陰線是一種帶上影線的陰實體，收盤價即成為全日最低價。開盤后，買方稍占據優勢，股票價格出現一定漲幅，但上檔拋壓沉重，空方趁勢打壓，使股價最終以陰線報收。光腳陰線的圖形如圖1-21所示。
（2）光腳陰線的應用分析。對于光腳陰線，投資者需要根據上影線與實體長度的比較做進一步分析。
①實體長于上影線的光腳陰線，說明多方雖有推高意圖，但空方的打壓更堅決，力量更強大。
②實體等于上影線光腳陰線，說明多空經過交戰，空方占據著主動地位。
③實體短于上影線的光腳陰線，說明空方雖然略占優勢，但多方也蘊藏著反撲的力量，當然這還要看K線所處的位置而定。
圖1-21 光腳陰線
備注：
在實戰中，投資者應謹慎從事，不可盲目操作，要仔細分析陽線與陰線的實體部分，綜合研究多空雙方力量對比。